התקופה הרווחית בתולדות התעשייה האווירית: עלייה של 17% ברווח הנקי בשלושת הרבעונים הראשונים

עלייה במכירות ברבעון שלישי לכ-1,041 מיליון דולר ובשלושת הרבעונים הראשונים לכ-3,205 מיליון דולר

עלייה ברווח התפעולי של כ-17% בתקופה ושל כ-44% ברבעון לכ-52 מיליון דולר

צמיחה של כ-24% ב-EBITDA לכ-109 מיליון דולר ברבעון השלישי

דירוג החברה עלה השנה ועומד לראשונה על +AA

שיפור בתעופה האזרחית: גידול מהותי בהסבות מטוסים וב-MRO

• רווח נקי: עלייה של 17% בתשעת החודשים הראשונים של 2021 לכ-131 מיליון דולר בהשוואה לכ-112 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד – שמשמעותה: התקופה הרווחית ביותר בתולדות החברה. עלייה ברווח הנקי לכ-31 מיליון דולר ברבעון השלישי בהשוואה לכ-30 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.
• EBITDA: צמיחה של 16% ב-EBITDA בתשעת החודשים הראשונים של 2021 לכ-361 מיליון דולר בהשוואה לכ-311 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. ה–EBITDA ברבעון השלישי של 2021 צמח בכ-24% לכ-109 מיליון דולר (כ-10.5% מהמכירות) בהשוואה לכ-88 מיליון דולר (כ-8.7% מהמכירות), ברבעון המקביל אשתקד.
• רווח תפעולי: צמיחה ברווח התפעולי של כ-17% בתשעת החודשים הראשונים של 2021 לכ-190 מיליון דולר (כ-5.9% מהמכירות) בהשוואה לרווח תפעולי של כ-163 מיליון דולר (כ-5.3% מהמכירות) בתקופה המקבילה אשתקד. גידול ברווח התפעולי ברבעון השלישי לכ-52 מיליון דולר (כ-5% מהמכירות) בהשוואה לרווח תפעולי של כ-36 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד (כ-3.6% מהמכירות).
• רווח גולמי: גידול ברווח הגולמי של 7.5% בתשעת החודשים הראשונים של 2021 לכ-500 מיליון דולר (כ-15.6% מהמכירות) לעומת כ-465 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד (כ-15.1% מהמכירות). גידול של כ-13% ברווח הגולמי ברבעון השלישי של 2021 לכ-149 מיליון דולר (כ-14.3% מהמכירות) לעומת כ-132 מיליון דולר (כ-13.1% מהמכירות), ברבעון המקביל אשתקד.
• מכירות: עלייה של 3.9% בהיקף המכירות לכ-3,205 מיליון דולר בתשעת החודשים הראשונים של 2021, בהשוואה לכ-3,084 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד – זהו היקף המכירות בתקופה הגבוה ביותר בתולדות החברה. העלייה במכירות נובעת בעיקרה מגידול במכירות של חטיבת מערכות טילים וחלל וחטיבת כלי טייס צבאיים שקוזז בחלקו מירידה במכירות בחטיבת אלתא. גידול במכירות החברה ברבעון השלישי של 2021 לכ-1,041 מיליון דולר בהשוואה לכ-1,006 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.
• הוצאות מחקר ופיתוח: גידול בהוצאות המחקר והפיתוח העצמי בתשעת החודשים הראשונים של 2021 לכ-127 מיליון דולר לעומת כ-117 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. הוצאות המחקר והפיתוח העצמי ברבעון השלישי עמדו על כ-42 מיליון דולר לעומת כ-46 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.
• ברבעון השלישי של שנת 2021 עלה הדירוג ל-AA+ על פי חברת הדירוג מעלות S&P

מנכ”ל התעשייה האווירית, בועז לוי: ” התעשייה האווירית מציגה רבעון נוסף של ביצועים חזקים ושיא מכירות בתולדות החברה בשלושת הרבעונים הראשונים. זאת על אף רבעון מצומצם מבחינת ימי פעילות והייסוף בשקל המשפיע רבות על החברה ש-80% מתוצרתה הינם לייצוא. זוהי התקופה הרווחית ביותר בתולדות החברה ואנו מציגים רווחיות נקייה של 131 מיליון דולר, המהווים גידול של 17% בביצועים. הגידול המשמעותי ברווחיות החברה נובע מהפעילות המאומצת והמרשימה של החברה בארץ ובחו”ל, לצד הצלחות עסקיות ושיתופי פעולה רבים בעולם. החברה ממשיכה בתנופת העשייה בכל קווי העסקים לצד ההתאוששות בעולם התעופה ובמקביל, מחזקת החברה את שורת ההנהלה במינוי מנהלים שצמחו בארגון ומחוצה לו כפועל יוצא של אתגרי תקופת הקורונה בעולם. ביצועי החברה בתשעת החודשים הראשונים של השנה הובילו להעלאת דירוג האשראי של החברה ברבעון השלישי, ותורמים בכך לחיזוק פעילותה אל מול שוק ההון ולהיערכותה להנפקה בתקופה הקרובה. בין ההישגים הבולטים בתקופה האחרונה ניתן לציין את הזכייה המשמעותית בפרויקט רכב “כרמל” שמהווה סמן לחוזקה של התעשייה האווירית בעולם היבשה, את הזכייה במכרז לאספקת טילי תקיפה ימים לצבא אסטוניה, את החוזה לאספקת מכ”מים לצבא גרמניה וחתימה על הסכם עם SIXAI לאזרוח טכנולוגיות צבאיות לממד האזרחי באופן צופה פני עתיד.  השתתפותה של התעשייה האווירית, לראשונה, בסלון האווירי בדובאי בשבוע שעבר מהווה אירוע היסטורי הממחיש את עוצמתה של החברה ואת הפוטנציאל האדיר שטומן בחובו שיתוף הפעולה עם מדינות המפרץ. במסגרת התערוכה חתמה התעשייה האווירית על שורה של הסכמים ועסקאות עם חברות תעופה וביטחון מובילות באזור “.

התעשייה האווירית לישראל בע”מ, הפועלת בשוק הביטחוני ובשוק התעופה, פרסמה היום את דוחותיה הכספיים המאוחדים לתשעת החודשים הראשונים של שנת 2021 ולרבעון שהסתיים ב-30 בספטמבר 2021.

נתונים עיקרים לתשעת החודשים הראשונים ולרבעון השלישי של שנת 2021:

מכירות החברה בתשעת החודשים הראשונים של 2021 צמחו והסתכמו בכ-3,205 מיליון דולר בהשוואה לכ-3,084 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של 121 מיליון דולר המהווים כ-3.9%. העלייה במכירות נובעת בעיקרה מגידול במכירות של חטיבת מערכות טילים וחלל וחטיבת כלי טייס צבאיים שקוזז בחלקו מירידה במכירות בחטיבת אלתא.

נתח המכירות של החטיבות הצבאיות^(*) בתשעת החודשים הראשונים של 2021 עלה בכ-7% לכ-2,745 מיליון דולר בהשוואה לכ-2,571 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של 174 מיליון דולר. נתח המכירות של חטיבת תעופה^(*) בתשעת החודשים הראשונים של 2021 ירד לכ-872 מיליון דולר בהשוואה לכ-877 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד.

מכירות החברה ברבעון השלישי של שנת 2021 צמחו והסתכמו בכ-1,041 מיליון דולר בהשוואה לכ-1,006 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד, גידול של כ-35 מיליון דולר. העלייה במכירות נובעת בעיקרה מגידול במכירות של חטיבת כלי טייס צבאיים ושל חטיבת תעופה שקוזז בחלקו מירידה במכירות בחטיבת אלתא.

נתח המכירות של החטיבות הצבאיות^(*) ברבעון השלישי של שנת 2021 עמד על כ-858 מיליון דולר בהשוואה לכ-865 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. נתח המכירות של חטיבת תעופה^(*) ברבעון השלישי של שנת 2021 עלה בכ-15.5% לכ-306 מיליון דולר בהשוואה לכ-265 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.

נתח המכירות לייצוא בתשעת החודשים הראשונים של 2021 עמד על 73% והסתכם בכ-2,352 מיליון דולר (כ-853 מיליון דולר, המהווים 27% מהמכירות נמכרו בישראל) בהשוואה ל-2,203 מיליון דולר (כ-881 מיליון דולר, המהווים 29% מהמכירות נמכרו בישראל), בתקופה המקבילה אשתקד.

נתח המכירות לייצוא ברבעון השלישי של שנת 2021 עמד על 76% והסתכם בכ-790 מיליון דולר (כ-251 מיליון דולר, המהווים 24% מהמכירות, בוצעו בישראל), בהשוואה ל-70% ברבעון המקביל אשתקד, כ-706 מיליון דולר (כ-300 מיליון דולר, המהווים כ-30% בוצעו בישראל).

הרווח הגולמי בתשעת החודשים הראשונים של 2021 הסתכם בכ-500 מיליון דולר (כ-16% מהמכירות) בהשוואה לכ-465 מיליון דולר (כ-15% מהמכירות), בתקופה המקבילה אשתקד – זהו גידול של כ-35 מיליון דולר שנבע ברובו מגידול במכירות חטיבת מערכות טילים וחלל וכלי טייס צבאיים, וקוזז בחלקו על ידי קיטון ברווח הגולמי בחטיבת אלתא. הרווח הגולמי ברבעון השלישי של שנת 2021 הסתכם בכ-149 מיליון דולר (כ-14% מהמכירות) בהשוואה לכ-132 מיליון דולר (כ-13% מהמכירות), ברבעון המקביל אשתקד, גידול של כ-17 מיליון דולר שנבע ברובו מגידול במכירות חטיבת תעופה וחטיבת מערכות טילים וחלל, קוזז בחלקו על ידי קיטון ברווח הגולמי בחטיבת אלתא.

הרווח הגולמי של החטיבות הצבאיות^(*) בתשעת החודשים הראשונים של 2021 עלה לכ-460 מיליון דולר בהשוואה לכ-434 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח הגולמי של חטיבת תעופה^(*) בתשעת החודשים הראשונים של 2021 עלה לסך של 44 מיליון דולר בהשוואה לכ-42 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח הגולמי של החטיבות הצבאיות^(*) ברבעון השלישי של שנת 2021 עלה לכ-146 מיליון דולר בהשוואה לכ-142 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הגולמי של חטיבת תעופה^(*) ברבעון השלישי של שנת 2021 עלה לכ-14 מיליון דולר בהשוואה להפסד גולמי של כ-4 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.

הרווח התפעולי בתשעת החודשים הראשונים של 2021 הסתכם בכ-190 מיליון דולר (כ-5.9% מהמכירות) בהשוואה לרווח תפעולי בכ-163 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד (כ-5.3% מהמכירות). הרווח התפעולי ברבעון השלישי של שנת 2021 הסתכם בכ-52 מיליון דולר (כ-5% מהמכירות) בהשוואה לרווח תפעולי של כ-36 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד (כ-3.6% מהמכירות).

הרווח התפעולי של החטיבות הצבאיות^(*) בתשעת החודשים הראשונים של 2021 עמד על כ-223 מיליון דולר בהשוואה לכ-230 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. ההפסד התפעולי של חטיבת תעופה^(*) בתשעת החודשים הראשונים של 2021 עמד על כ-7 מיליון דולר בהשוואה להפסד תפעולי של כ-18 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח התפעולי של החטיבות הצבאיות^(*) ברבעון השלישי של שנת 2021 הסתכם בכ-65 מיליון דולר בהשוואה לכ-73 מיליון דולר ברבעון מקביל אשתקד. הרווח התפעולי של חטיבת תעופה^(*) ברבעון השלישי של שנת 2021 היה כ-1 מיליון דולר בהשוואה להפסד תפעולי של כ-22 מיליון דולר ברבעון מקביל אשתקד.

הרווח הנקי בתשעת החודשים הראשונים של 2021 עלה ב-17% לכ-131 מיליון דולר (כ-4.1% מהמכירות) בהשוואה לרווח נקי של כ-112 מיליון דולר (כ-3.6% מהמכירות) בתקופה המקבילה אשתקד. נתונים אלו משקפים את התקופה הרווחית ביותר בתולדות החברה. הרווח הנקי ברבעון השלישי של שנת 2021 הסתכם בכ-31 מיליון דולר (כ-3% מהמכירות) בהשוואה לרווח נקי של כ-30 מיליון דולר (כ-3% מהמכירות) ברבעון המקביל אשתקד.

הרווח הנקי של החטיבות הצבאיות^(*) בתשעת החודשים הראשונים של 2021 הסתכם בכ-194 מיליון דולר בהשוואה לכ-200 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. ההפסד הנקי של חטיבת תעופה^(*) בתשעת החודשים הראשונים של 2021 הסתכם בכ-18 מיליון דולר בהשוואה להפסד של כ-36 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח הנקי של החטיבות הצבאיות^(*) ברבעון השלישי של שנת 2021 הסתכם בכ-56 מיליון דולר בהשוואה לכ-70 מיליון דולר ברבעון מקביל אשתקד. ההפסד הנקי של חטיבת תעופה^(*) ברבעון השלישי של שנת 2021 עמד על כ-4 מיליון דולר בהשוואה להפסד נקי של כ-28 מיליון דולר ברבעון מקביל אשתקד.

ה-EBITDA בתשעת החודשים הראשונים של 2021 הסתכם בכ-361 מיליון דולר (כ-11.3% מהמכירות) בהשוואה לכ-311 מיליון דולר (כ-10.1% מהמכירות), בתקופה המקבילה אשתקד. ה-EBITDA ברבעון השלישי של שנת 2021 הסתכם בכ-109 מיליון דולר (כ-10.5% מהמכירות) בהשוואה לכ-88 מיליון דולר (כ-8.7% מהמכירות), ברבעון המקביל אשתקד.

בתשעת החודשים הראשונים של 2021 רשמה החברה הוצאות מימון נטו של כ-22 מיליון דולר, בהשוואה להוצאות מימון של כ-14 מיליון דולר נטו בתקופה המקבילה אשתקד. ברבעון השלישי של שנת 2021 רשמה החברה הוצאות מימון נטו של כ-6 מיליון דולר, בהשוואה להוצאות מימון של כ-1 מיליון דולר נטו ברבעון המקביל אשתקד.

הוצאות המחקר והפיתוח העצמי של החברה בתשעת החודשים הראשונים של 2021 עלו לכ-127 מיליון דולר בהשוואה ל-117 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד (המהווים כ-4% וכ-3.8% מהמכירות, בהתאמה)- גידול של 10 מיליון דולר. הוצאות המחקר והפיתוח העצמי ברבעון השלישי של שנת 2021 הסתכמו בכ-42 מיליון דולר לעומת כ-46 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד (המהווים כ-4% וכ-4.6% מהמכירות, בהתאמה).

בתשעת החודשים הראשונים של 2021 רשמה החברה הוצאות מיסים נטו של כ-39 מיליון דולר בהשוואה להוצאות מיסים של כ-38 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. ברבעון השלישי של שנת 2021 רשמה החברה הוצאות מיסים נטו של כ-13 מיליון דולר בהשוואה להוצאות מיסים נטו של כ-7 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. החברה ממוסה במס חברות רגיל בשיעור 23% ואינה זוכה להטבות החוק לעידוד השקעות הון בשל היותה חברה בבעלות ממשלתית מלאה. מכירת חלק, אפילו מזערי, בבעלות על החברה לגורם שאינו ממשלתי, תקנה לחברה תשלום מס מופחת של בין 6% ל-15% וזאת בהתאם לחוק לעידוד השקעות הון.

צבר ההזמנות בחברה נכון ל-30 בספטמבר 2021 הסתכם בכ-12.1 מיליארד דולר, בהשוואה לכ-12.6 מיליארד דולר בסוף שנת 2020. 79% מההזמנות מיועדות למכירה ללקוחות חו”ל בפיזור גיאוגרפי רחב. צבר ההזמנות מורכב ממגוון רחב של פרויקטים ומבטיח 2.9 שנות פעילות בהיקף המכירות הנוכחי.

תזרים המזומנים מהפעילות השוטפת בתשעת החודשים הראשונים של 2021 היה שלילי ועמד על כ- 86מיליון דולר לעומת תזרים שלילי מפעילות שוטפת של כ- 188מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד. תזרים המזומנים מהפעילות השוטפת ברבעון השלישי של שנת 2021 היה שלילי והסתכם בכ-159 מיליון דולר, בהשוואה לתזרים מזומנים שלילי מפעילות שוטפת של כ-125 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.

תמצית נתונים מאזניים (במיליוני דולר):

תמצית נתוני רווח והפסד (במיליוני דולר):

הודעה לעיתונות זו מכילה מידע חלקי, הלקוח מתוך הדוחות הציבוריים של התעשייה האווירית המתפרסמים על פי חוק ניירות ערך התשכ”ח-1968 (“חוק ניירות ערך”), דוחות אשר נגישים דרך אתר רשות ניירות ערך:www.magna.isa.gov.il  . קריאת הודעה זו אינה מהווה תחליף לקריאת הדוחות המפורטים של התעשייה האווירית המוגשים על-פי חוק ניירות ערך ואינה מיועדת להחליף או לסייג את הדוחות המלאים. ההודעה הוכנה לנוחיות הקורא בלבד, מתוך הבנה כי הדוחות המפורטים נקראים במקביל לעיון בהודעה. החברה אינה מתחייבת לגבי הדיוק או השלמות של המידע הכלול במסמך זה. הודעה לעיתונות זו אינה מהווה הצעה או הזמנה לרכוש ניירות ערך או יחידות השתתפות, ואין להשתמש בהודעה זו ובמידע הכלול בה כבסיס או להסתמך עליהם בקשר לכל חוזה או התחייבות.

בתמונה:

מנכ”ל התעשייה האווירית, בועז לוי (קרדיט צילום- התעשייה האווירית)